Cessions & Valorisations | Expertise CPA
Des conseils transactionnels confidentiels pour fondateurs, dirigeants et fonds privés.
Services
Chaque service suit la même logique : clarifier l'enjeu, préparer le dossier, protéger la confidentialité et avancer avec des livrables utiles.
Établir la valeur de votre entreprise, diagnostiquer son index de désirabilité et de préparation à la vente et neutraliser ce qui l'affaiblit, avant qu'un nouvel actionnaire consulte vos états financiers.
Établir une valeur défendable avant la vérification diligente.
Un programme exécutif structuré de 2 à 3 ans pour éliminer les bris de valeur, générer la croissance et obtenir le multiple le plus élevé au moment de la transaction.
Éliminer les bris de valeur avant de lancer un processus.
Structurer la préparation, cadrer les acheteurs pertinents, protéger la confidentialité et sécuriser la bonne transaction.
Mettre en marché l'entreprise et sécuriser la bonne transaction.
Identifier les bonnes cibles, valider la qualité des bénéfices, négocier les risques et structurer l'intégration post-acquisition.
Identifier les bonnes cibles et structurer l'intégration.
Identifier les bons partenaires financiers et structurer le capital nécessaire à une acquisition, une transition ou un plan de croissance.
Identifier les bons partenaires financiers.
Notre approche
5 phases. 21–30 semaines. Zéro surprise. Vous savez exactement où vous en êtes à chaque moment du processus. Chaque phase a des livrables précis. Aucune délégation.
BAIIA normalisé 3 à 5 exercices · Index de désirabilité et de préparation à la vente · Structuration fiscale (ECGC, fiducie, 85(1)) · Identification des bris de valeur prioritaires · Revue passifs réglementaires QC-Can.
Intelligence terrain : les acheteurs PE rejettent 40–60% des add-backs non documentés en semaine 1 de leur QofE. Nous prévenons chaque rejet avant la mise en marché.
Mémorandum confidentiel (CIM) institutionnel · Teaser anonymisé · Valorisation défendable documentée · Dataroom structurée selon les standards institutionnels · Grille NDA.
Un CIM bien structuré réduit les questions de vérifications diligentes répétitives de 40%, ce qui accélère le processus et maintient le momentum des offres.
Identification et approche confidentielle de 30–50 acquéreurs qualifiés (Plateformes + réseaux directs locaux et internationaux) · Gestion des NDAs · Qualification des intérêts · Sélection des acheteurs pour la phase LOI.
L'objectif de cette phase n'est pas de trouver un acheteur, c'est d'en avoir 3 à 8 simultanément en compétition active. Le momentum est la source du prix.
Négociation de chaque terme de la LOI (prix, structure, earnout, conditions, garanties, fonds de roulement) · Maintien du momentum des offres · Protection cédant contre les earnouts prédateurs · Sélection de l'offre optimale.
La structure du earnout est l'endroit où les fondateurs perdent le plus silencieusement. Nous avons négocié des earnouts des deux côtés de la table, nous en identifions les clauses prédatrices instantanément.
Défense active de chaque add-back et ajustement de prix en vérification diligente · Co-coordination de la vérification diligente (QofE, juridique, fiscale, opérationnelle) · Gestion conseillers · Gestion des dynamiques humaines · Fermeture notariale.
30% des transactions qui s'effondrent en vérification diligente ont une cause humaine, remords du vendeur, panique identitaire. Nous l'anticipons et la gérons activement. C'est un service inclus que personne d'autre ne mentionne.
Préparation, vente, succession, financement ou décision stratégique.
Mandats sensibles où la confiance, la vitesse et la clarté comptent.
Acquisition, intégration, qualité des bénéfices et création de valeur.
Analyse et validation d'occasions d'acquisition.
La valeur dépend de la qualité des bénéfices, du profil de risque, de la croissance, de la dépendance au fondateur et des acheteurs possibles. Une première discussion permet de cibler les principaux leviers.
Idéalement 24 à 36 mois avant une démarche formelle lorsque l'objectif est de maximiser le multiple. Même si l'échéancier est plus court, une préparation structurée améliore la clarté, la confidentialité et la qualité des discussions.
Oui. La confidentialité est intégrée au cadrage du mandat, aux documents partagés et aux échanges avec les parties externes.
Oui. Les mandats peuvent inclure des acheteurs stratégiques, financiers ou privés au Québec, au Canada et aux États-Unis lorsque cela sert les objectifs du client.
